نحوۀ معاملۀ قراردادهای CFD


قراردادهای CFD امکان معاملۀ نوسانات قیمتی بازارهای جهانی و معاملات تأمینی (هج) سبدهای فیزیکی در برابر زیان بالقوۀ ارزش را فراهم می کنند.

قیمت یک قرارداد CFD، قیمت ابزار اصلی را تکرار می کند. زمانیکه انتظار دارید قیمت های بازار افزایش پیدا خواهند کرد می توانید قراردادهای CFD را بخرید و سپس با بستن آن قرارداد در قیمتی بالاتر کسب سود کنید. هر زمان انتظار داشتید که بازارها افت پیدا کنند، می توانید قراردادهای CFD را بفروشید و سپس با بستن معاملۀ فروش تان در قیمت پایین تر کسب سود کنید.

معاملۀ CFD

قیمت های CFD با نرخ های Ask و Bid نشان داده می شوند. هر زمان انتظار داشتید که بازارها رشد پیدا خواهند کرد و خواستید که خرید انجام دهید، قراردادهای CFD را در نرخ Ask می خرید. هر زمان احساس کردید که قیمت ها کاهش پیدا خواهند کرد، قراردادهای CFD را در قیمت Bid می خرید.

قراردادهای CFD با اهرم معامله می شوند. شما می توانید یک معامله را با سرمایه گذاری فقط کسری از مجموع حجم معامله باز کنید. زمانیکه بازارها در جهتی که انتظار دارید حرکت می کنند، اهرم به شما اجازه می دهد که سودتان را زیاد کنید. البته در جهت عکس هم ممکن است بطوریکه اگر بازارها به ضرر شما حرکت کنند، زیان تان به مراتب افزایش خواهد یافت که منجر به کاهش مارجین (Margin) و حتی از بین رفتن کامل سرمایه تان می شود. باید به مدیریت معاملات تان توجه داشته باشید و ریسک را کاهش دهید.

شما نزد IFC Markets و در پلت فرم تجاری NetTradeX به بازارهای کالا و سرمایۀ جهانی دسترسی پیدا می کنید؛ ضمن اینکه از طریق این پلت فرم می توانید اقدام به ایجاد ابزارهای ترکیبی شخصی (PCI) مختص خودتان نموده و آنها را معامله کنید. قراردادهای CFD روی شاخص، سهام و کالا که در مجموع به بیشتر از پانصد ابزار تجاری بالغ می گردند همینک برای همۀ مشتریان IFC Markets در پلت فرم تجاری NetTradeX در دسترس هستند. منطق معاملۀ CFD بسیار ساده و در عین حال بسیار شبیه به معاملات سنتی جفت ارزها در فارکس است. مشتری هم می تواند بخرد و هم می تواند بفروشد، به عبارت دیگر اگر مشتری انتظار داشته باشد که دارائی اصلی رشد خواهد داشت می تواند تعداد مشخصی از قراردادهای CFD را بخرد و اگر انتظار داشته باشد که قیمت دارائی اصلی کاهش پیدا خواهد کرد می تواند قراردادهای CFD را بفروشد و سپس بستن معامله به معنای یک معامله در جهت مخالف است. این مهمترین ویژگی معاملۀ CFD است چراکه به معنای کسب سود در هر دو بازار صعودی و نزولی است.

مثال هایی از معاملۀ CFD روی سهام

معاملۀ CFD خرید روی سهام (Intel ( #S-INTC - مثالی از کسب سود

زمانیکه معامله گر انتظار دارد که قیمت سهام Intel در کوتاه مدت افزایش پیدا کند، مبلغ 3000 دلار به حساب تجاری اش واریز می کند. مارجین برای قراردادهای CFD سهام 2.5% است که به شکل اهرم های 1:40 در می آید و معامله گر می تواند پتانسیل سرمایه گذاری اش را به 120,000 دلار افزایش دهد. قیمت هر سهم Intel در زمانی که معامله گر اقدام به خرید قراردادهای CFD می کند 30 دلار است و زمانیکه قیمت به 32 دلار می رسد معامله را می بندد.

بازکردن معامله

مظنۀ Intel: $29.99/30.00
سپرده:$3000
قیمت Intel:$30.00
تراکنش:Buy 4000 INTC at $30.00
ارزش قراردادها:$120,000.00
کارمزد:*$80.00 -

بستن معامله

مظنۀ Intel: $32.00/32.01
قیمت Intel:$32.00
تراکنش:Sell 4000 INTC at $32.00
ارزش قراردادها:$128,000.00
کارمزد:*$80.00 -
سود معامله:$8,000.00
مجموع سود معامله:$7840.00

معاملۀ CFD خرید روی سهام (Intel ( #S-INTC - مثالی از زیان

زمانیکه معامله گر انتظار دارد که قیمت سهام Intel در کوتاه مدت افزایش پیدا کند، مبلغ 3000 دلار به حساب تجاری اش واریز می کند. مارجین برای قراردادهای CFD سهام 2.5% است که به شکل اهرم های 1:40 در می آید و معامله گر می تواند پتانسیل سرمایه گذاری اش را به 120,000 دلار افزایش دهد.

بازکردن معامله:

مظنۀ Intel: $29.99/30.00
سپرده:$3000
قیمت Intel:$30.00
تراکنش:Buy 4000 INTC at $30.00
ارزش قراردادها:$120,000.00
کارمزد:*$80.00 -

بستن معامله:

مظنۀ Intel: $29.50/29.51
قیمت Intel:$29.50
تراکنش:Sell 4000 INTC at $29.50
ارزش قراردادها:$118,000.00
کارمزد:*$80.00 -
زیان معامله:$2,000.00
مجموع زیان معامله:$2160.00

معاملۀ فروش CFD روی سهام (eBay ( #S-EBAY - مثالی از کسب سود

همزمان با ورود رقبای جدید به بازار، معامله گر تشخیص می دهد که شرکت eBay Inc به سقف خرید رسیده است و انتظار دارد که قیمت سهام اش کاهش پیدا کند. وی 3000 دلار به عنوان تضمین مارجین واریز می کند. مارجین برای قراردادهای CFD سهام 2.5% است که به شکل اهرم های 1:40 در می آید و معامله گر می تواند پتانسیل سرمایه گذاری اش را به 120,000 دلار افزایش دهد.

بازکردن معامله:

مظنۀ eBay$50.00/50.05
سپرده:$3000
قیمت eBay:$50.00
تراکنش:Sell 2400 eBay at $50.00
ارزش قراردادها:$120,000.00
کارمزد:*$48.00 -

بستن معامله:

مظنۀ eBay: $45.45/45.50
قیمت eBay: $45.50
تراکنش:Buy 2400 eBay at $45.50
ارزش قراردادها: $109,200.00
کارمزد:*$48.00 -
سود معامله: $10,800.00
مجموع سود معامله:$10616.00

معاملات تأمینی (هج) با قراردادهای CFD

فرض می کنیم که 1000 سهم شرکت AAPL در اختیار دارید و دربارۀ چشم اندازهای کوتاه مدت شرکت نگران هستید. اخباری در ارتباط با تاخیر محصول پیشروی جدید اپل منتشر شده اند در حالیکه گزارشاتی منتشر شده اند دربارۀ اینکه شرکت رقیب یعنی شرکت سامسونگ به زودی محصول مدل جدیدش را به بازار عرضه خواهد کرد. همینک قیمت هر سهم Apple برابر است با 100 دلار. این سهام، دارائی های اصلی شما هستند. شما انتظار دارید که شرکت اپل مجدداً موقعیت پیشروی خود را به دست آورد و قصد ندارید که سهام اش را که در اختیار دارید بفروشید.

چگونه می توانید با استفاده از قراردادهای CFD از دارائی سهام تان محافظت کنید؟

با فروش قراردادهای CFD روی سهام (Apple (#S-AAPL می توانید در برابر کاهش قیمت سهام معامله تامینی (هج) انجام دهید.
شما در نرخ «bid» برابر با 100 دلار اقدام به فروش 1000 قرارداد CFD شرکت Apple می کنید. همانطوریکه "شرایط و ضوابط معامله" مندرج در وب سایت مان نشان می دهد، نرخ کارمزد برای سهام ایالات 2 سنت در هر 1 سهم در موقعیت های باز و بسته شدن و مارجین 2.5% است.

بازکردن معامله:

مظنۀ Apple Inc: $100.00/100.05
سپرده: $2500
قیمت Apple Inc $100.00
تراکنش: Sell 1000 AAPL at $100.00
ارزش قراردادها: $100,000.00
کارمزد:* $20.00 -

بستن معامله:

مظنۀ Apple Inc: $95.45/95.50
قیمت Apple Inc: $95.50
تراکنش: Buy 1000 AAPL at $95.50
ارزش قراردادها: $95500.00
کارمزد:*$20.00 -
سود معامله: $4500.00
مجموع سود معامله: $4460.00

بطور خلاصه، همزمان با کاهش قیمت سهام Apple از 100 دلار به 95.50 دلار، شما در معاملۀ خرید 1000 سهم شرکت Apple متحمل زیان می شوید و در معاملۀ فروش 1000 سهم شرکت Apple سود می کنید، که این دو معامله یکدیگر را خنثی می کنند:
زیان در خرید 1000 سهم AAPL : ($95.50 - $100)x1000 = -$4500
سود در فروش 1000 قرارداد CFD شرکت AAPL ($100-$95.50)x1000= $4500 (منهای کارمزدِ $100)

لازم به ذکر است که تاثیر وارونه نیز واقعیت دارد. اگر ارزش سهام Apple افزایش پیدا کند، هر سودی روی سهامی که در اختیار دارید توسط زیان متقابل روی قراردادهای CFD که در اختیار دارید خنثی می شود و باید پوشش مارجین بیشتری فراهم کنید. هرچند در مثال فوق به ازای هزینۀ 40$ دلار در کارمزد، در برابر 4500$ دلار زیان روی سهام Apple که در اختیار دارید بطور مؤثری بیمه شده اید.

*IFC Markets بابت باز کردن و بستن معاملات در قراردادهای CFD سهام، به ازای هر سهم مبلغ 2 سنت (cent) کارمزد اخذ می کند.